中文 英语
www.vw011.com
的意见

半行业战略研讨会展望

考察全球复苏前景、预期增长的应用领域,以及各部门最近的表现。

人气

1月中旬,半自动组织了为期两天的行业战略研讨会。演示范围从整体全球经济的前景范围内,将气体和材料净化为每夸脱的零件,TSMC如何从英特尔夺取前沿过程冠。

第一天专注于经济和商业环境,以及其对半导体供应链的影响。第二天专注于上半年和技术中的地缘政治。

花旗集团

花旗集团全球首席经济学家Catherine Mann的早期演示之一,标题为“全球前景2021:势头,旋转和实体经济和金融市场的结构变化”。一句话的摘要是,中国已经恢复到大流行前水平,美国预计在2021年第221季度达到这一水平,但欧洲预计将恢复到大流行前的GDP水平,直到2022季度。较小的经济乘坐中国和技术的外套尾巴,并拉动他们的预测更加乐观 - 但与中国,美国和欧洲相比,它们很小。我想知道印度在这个图表中出现(亚洲我假设)。我抬头看了这个数字,很惊讶,中国的国内生产总值超过印度五次,几乎完全相同。事实上,我从立即查找这些数字的另一件事是,印度将超越中国人口比我预期的人口更早,因为印度的人口在增长,在中国正在下降(印度是1.366B,中国是1.398b)。

凯瑟琳总结了情况:

2021年和2022年全球经济增长的前景相当脆弱。

看着股票市场,我对她的观点感到惊讶是:

金融估值远高于实际前景。

IDC.

国际数据公司(IDC)的马里奥·莫拉莱斯(Mario Morales)在题为《2021年半导体市场展望:复苏弹性》(semiconductor market outlook in 2021: Resiliency to Recovery)的演讲中,将焦点从全球前景转移到半导体市场。他首先指出,我们几乎都忘记了2019年我们处于库存修正中,因此,在大流行之前,我们预计2020年将是从库存修正中恢复的一段时间。然后,随着经济的发展,大量的基础设施投资支撑了整个经济,这推动了经济增长。例如,PC市场在“在家工作/学习”的推动下强劲增长。事实上,在2020年第四季度,个人电脑的年增长率为26%,这是难以置信的,这意味着第四季度出货量为9200万台。然而,2020年移动市场整体继续下滑,尽管这部分市场因5G转型而出现强劲增长。

下面的图表显示了你可以“预期看到增长集中向前发展”的区域。请注意,BDA代表“大数据分析”。我假设你知道物联网和人工智能是什么!请注意,这些都是百分比增长数字,所以左边的那些小条只意味着移动设备非常平坦,尽管它是最大的半导体终端市场,而机器人技术增长迅速,但基数要小得多。

以下是对2020年和2021年的预测(2020年仍然是一个预测,因为我们还没有第四季度的数据)。在内存市场,继续有强劲的小幅增长,但伴随着价格的下降,导致预测持平。

Mario wrapped up with the trajectory of the industry, from the initial shock and companies retrenching a bit, and then strong end-user demand leading to investment being turned back on and M&A once again taking off (e.g., NVIDIA/Arm or AMD/Xilinx).

他的最终结论:

  • 尽管宏观压力,云投资仍在继续。企业将云视为业务恢复和弹性的关键组成部分
  • 5克的投资仍然在轨道上;转型规范驾驶软件开发
  • 中国驾驶5克移动卷但侵蚀的余烬留下了余地的小空间
  • 远程工作/学习将持续到2021年,可能会持续到21年第三季度,但PC销量的强劲增长低于2020年
  • Covid-19将仍然是2021年的一个因素,用于汽车销售。即使我们不希望到2023年,我们不希望我们不希望达到2019年级别
  • 工业继续改善2021年,增加自动化投资
  • 随着企业积累缓冲以应对供应链中断,预计库存水平将会上升
  • 铸造产能紧张持续到1H ' 21
  • 预计增长率将达到4%或更高

超大规模集成研究

VLSI研究中的andrea lati介绍了“大流行后的芯片制造市场:与新的机会进入新的正常情况”。“或者,当他把它放在摘要到他的谈话时:

在这黑暗的一年里,科技新闻是一个亮点。技术及其创新成果拯救了世界经济。疫情正在加速经济的数字化转型,数字化正在取代实体经济。半导体行业一直处于数字化转型的前沿,在过去的一年里经历了深刻的变化。半导体设备销量在2020年飙升至历史最高水平,半导体销量增长超过8%

下面的图表显示了半导体市场的不同部分在过去几年的表现。记忆系统在2019年大幅缩减开支后,在2020年伊始表现强劲,但在接近年底时再次减弱。逻辑也有类似的轨迹,但不那么明显。汽车行业和模拟行业今年开局糟糕(没有人购买汽车),但今年晚些时候复苏了。

所有细分市场的每周增长现在都融合到低双层领域。这里的积极是,增长变得越来越宽阔,这应该使IC再修及在2021年更加可持续。

我们去年从世界经济中看到了IC市场的解耦。去年世界经济下降了5%(比我们在2008 - 9次经济衰退的比较较大的比较大得多)。另一方面,IC市场跃升了8%。

大驱动程序:云和超奇数据中心。

智能手机,特别是5G。5G手机在2020年为200米,预计今年将超过500米的单位,这将推动硅含量的显着增长(5G比4G手机的硅含量高至少50%)。

其余的andreas的演示文稿中的大部分是设备市场的详细细目,这是我驾驶的一点太远。以下是他的总结幻灯片的图表,展示了半导体设备市场(顶部)和整体半导体市场本身的增长(底部):

到本世纪30年代初,半导体市场预计将突破1万亿美元的水平,设备市场预计将达到2000亿美元。



留下一个回复


(注意:此名称将公开显示)